Kazanç görüşmesi: PacBio rüzgarlara karşı koyuyor, Revio’nun benimsenmesiyle büyümeyi hedefliyor

Uzun okumalı dizileme teknolojilerinde lider olan Pacific Biosciences of California, Inc. (PacBio, NASDAQ: PACB), 2024 yılının ilk yarısının zorlu geçtiğini ancak Revio sisteminin daha fazla benimsenmesini ve stratejik yeniden yapılandırma çabalarını gerekçe göstererek büyüme beklentileri konusunda iyimser olduğunu bildirdi.

İkinci çeyrekteki 36 milyon dolarlık beklenenden düşük toplam gelire rağmen, şirket sarf malzemesi gelirinde yıldan yıla %24’lük bir artış gördü ve 2026’nın sonuna kadar nakit akışını pozitif hale getirmeye odaklandı.

PacBio’nun yeniden yapılandırma planının GAAP dışı işletme giderlerini yıllık 75 milyon doların üzerinde azaltması beklenirken, şirket 170 milyon ila 200 milyon dolarlık tam yıl gelir beklentisinin alt sınırını hedefliyor.

Önemli Çıkarımlar

• PacBio, 2024 yılının ilk yarısının zorlu geçtiğini ancak maliyetleri azaltmak için bir yeniden yapılandırma planı uyguladığını bildirdi.
• Revio sistemi, Quest Diagnostics de dahil olmak üzere çeşitli müşterilere birden fazla teslimatla klinik olarak benimseniyor.
• 2024 yılının 2. çeyreğinde elde edilen gelir 36 milyon dolar olurken, sarf malzemesi gelirlerinde bir önceki yıla göre %24’lük bir artış kaydedildi.
• Şirket, tüm yıl için 170 milyon ila 200 milyon dolar gelir beklentisinin alt sınırında olmayı bekliyor.
• PacBio, dizileme teknolojilerinin erişilebilirliğini ve benimsenmesini artırmak için promosyon programları ve kiralama seçenekleri uyguluyor.
• Şirket, işletme giderlerini azaltma ve 2026 yılı sonuna kadar nakit akışını pozitif hale getirme becerisine güveniyor.

Şirket Görünümü

• PacBio yılın geri kalanında sıralı büyüme hedefliyor.
• Şirket ticari uygulamayı iyileştirmeye, yeni platformlar geliştirmeye, brüt marjı artırmaya ve işletme giderlerini azaltmaya odaklanmıştır.
• Revio hizmet sözleşmelerinin başlamasıyla birlikte hizmet ve diğer gelirlerde mütevazı artışlar bekleniyor.

Önemli Ayı Gelişmeleri

• İkinci çeyrek geliri, enstrüman plasmanlarındaki düşüş nedeniyle beklentilerin altında kaldı.
• Yılın tamamında gelirin, süregelen olumsuzluklar ve sermaye kısıtlamalarına bağlı olarak, öngörülen aralığın alt sınırında gerçekleşmesi bekleniyor.
• Teşvik fonları durumu iyileştirebilecek olsa da, Asya Pasifik pazarı, özellikle de Çin, zorluklar arz etmektedir.

Yükselen Önemli Noktalar

• Sarf malzemesi geliri hem yıldan yıla hem de sıralı olarak arttı.
• Şirket, yeni sarf malzemeleri ve platformlar da dahil olmak üzere Ar-Ge alanında ilerleme kaydetmiştir.
• Maliyet azaltma ve üretimdeki iyileştirmelerin Revio cihaz üretim maliyetlerini yıl sonuna kadar %20 oranında azaltması bekleniyor.

Eksiklikler

• Cihaz geliri, Revio ünitesi sevkiyatlarının düşmesi nedeniyle %51 azaldı.
• Şirketin nakit sonu beklentisi zorlu bir pazara rağmen değişmedi.

Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar

• Yöneticiler, personel sayısındaki azalmaya rağmen satışları artırma ve müşteri ilişkilerini sürdürme konusunda güvenlerini dile getirdi.
• PureTarget gibi yeni ürün tanıtımlarının klinik tanı şirketlerinden önemli ölçüde gelir sağlaması bekleniyor.
• Şirket, uzun okumalı sekanslamanın klinik olarak benimsenmesi ve daha fazla proje ve filo genişletme potansiyeli konusunda iyimser.

Sonuç olarak, zorlu bir ortama rağmen PacBio, işini istikrara kavuşturmak ve büyütmek için stratejik hamleler yapıyor. Şirketin maliyetleri düşürmeye, ürün tekliflerini geliştirmeye ve özellikle Revio sistemi için müşteri benimseme oranlarını iyileştirmeye odaklanması, onu önümüzdeki yıllarda potansiyel toparlanma ve büyüme için konumlandırıyor.

InvestingPro İçgörüleri

Pacific Biosciences of California’nın son performansı ve gelecekteki görünümü InvestingPro’dan alınan bilgilerle daha iyi anlaşılabilir. Şirketin piyasa değeri yaklaşık 399 milyon dolar olup sektördeki mevcut değerini yansıtmaktadır. Özellikle, hisse senedi geçen yıl önemli bir düşüşle önemli bir dalgalanma yaşadı. Fiyat bir önceki yıla göre yaklaşık %87 oranında düşerek şirketin piyasada karşılaştığı zorlukların altını çizdi.

InvestingPro İpuçları, PacBio’nun hızla nakit tükettiğini ve bunun da şirketin zorlu bir mali durumla karşı karşıya olduğunu kabul etmesiyle uyumlu olduğunu öne sürüyor. Analistler, cari yılda satışlarda düşüş bekledikleri ve şirketin bu yıl kârlı olmasını beklemedikleri için yakın vadede kârlılık konusunda iyimser değiller. Bu, şirketin beklentilerini göz önünde bulunduran yatırımcılar için çok önemli bir bilgidir ve şirketin görünümünün temkinli tonuyla uyumludur.

Bu zorluklara rağmen, PacBio’nun likit varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerini aştığını belirtmek gerekir, bu da şirketin mevcut rüzgarlar karşısında bir miktar finansal esnekliğe sahip olduğunu göstermektedir. Bu durum, şirketin acil mali yükümlülüklerini yerine getirme kabiliyeti konusunda endişe duyan yatırımcılara bir miktar güvence sağlayabilir.

InvestingPro, PacBio hakkında yatırımcılara daha bilinçli kararlar vermelerinde yol gösterebilecek toplam 11 ipucu ile ek bilgiler sunmaktadır. Örneğin, hisse senedi geçen hafta bir darbe almış olsa da, geçen ay güçlü bir geri dönüş oldu ve bu da bir miktar toparlanma potansiyeline işaret ediyor. Şirketin performansına ilişkin bu incelikli görüşler, kapsamlı bir yatırım analizi için çok önemlidir.

PacBio için InvestingPro Gerçeğe Uygun Değer tahmini 1,81$ olup, hisse senedinin mevcut işlem fiyatına kıyasla potansiyel değerini anlamak isteyen yatırımcılar için faydalı bir referans olabilir. Ayrıca, bir sonraki kazanç tarihi 4 Kasım 2024 olarak belirlendiğinden, yatırımcılar şirketin gidişatını etkileyebilecek herhangi bir iyileşme belirtisini veya daha fazla zorluğu dikkatle izleyecektir.

Pacific Biosciences’ın mali durumunu ve gelecekteki görünümünü daha derinlemesine incelemek isteyenler, InvestingPro’nun PacBio ‘ya özel sayfasında daha ayrıntılı analiz ve ipuçları bulabilir: https://www.investing.com/pro/PACB.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.